中投金喆国际投资(北京)有限公司如何解决小微企业融资难

如何解决小微企业融资难？这是每个企业都必须要熟知问题，融资是每个企业都不可避免问题，小微企业融资难不仅在我国有这样问题，国外小微企业也会出现融资难问题。所以我们应该先熟知其原因，在想解决方法。

　一、小微企业融资难原因


　　（一）融资渠道单一

　　中投金喆国际投资(北京)有限公司如何解决小微企业融资难，小微企业融资渠道主要有两条：一是内源融资，包括业主自有资金、向亲友借贷资金、风险投资以及企业营业后积累资金等来源。二是外源融资，其又可分为间接融资和融资两治式：间接融资是指以银行、信用社等金融机构为介融资，包括各种短期贷款、长期贷款等；融资是指以股票和债券形式公开向社会募集资金以及通过向租赁公司办理融资租赁方式融通资金。但多数小微企业筹资仍然为银行和小额贷款公司，合资、投资等其他融资方式利用率低。通过融资渠道数额极小，仅占1.8%。而目前小额贷款公司因为机构相对较少，加之不能吸收存款，其贷款资金大多为资本金，面对小微企业庞大融资需求，实在是杯水车薪，难以应付。

　　（二）融资成本较高

　　商业银行考虑到风险因素，对小微企业贷款利率一般会相应上浮，加上登记费、评估费、公证费、担保费等，小微企业融资总成本比大型优势企业贷款成本高出一至数倍。这意味着企业资金利润率至少要高于资金成本才不致亏本，很多小微企业就是因为其利润不足以支付其利息支出而陷入了资金困境。在长三角地区，有些小微企业更是将民间借贷作为其主要资金来源，但最终企已以为继。2011年温州民间借贷危机所引发小微企业及微型企业融资问题更是引起了多方关注。

　　（三）小微企业获得银行信贷支持少

　　目前小微企业贷款规模仅占银行信贷总额10%左右，全国乡镇企业、个体私营企业、“三资”企业短期贷款仅占银行短期贷款14.4%。这与小微企业创造最终产品和服务价值占国内生产总值58%、生产商品占社会销售额59%、上缴税收占50.2%是极不相称。但银行作为盈利机构，要做抵押贷款，小微企业没有足值资产抵押；要做担保贷款，没有担保机构愿意为小微企业担保；要做信用贷款，小微企业又存在信用低问题。加之受国家投资导向政策制约，小微企业符合国家信贷政策支持产业不多，所以商业银行面对这样“三无”客户往往会考虑到本金收回风险而最终选择放弃。

　　二、解决小微企业融资难途径

　　第一，扩大小微企业融资渠道。摆脱小微企业长期依靠外部资金尤其是银行信贷资金被动局面，通过加强自身管理，特别是财务管理和企业信用等方面，对企业自身发展进行长期规划。如盘活企亿存货和应收账款、票据贴现、出租或出售闲置资产，实现结构优化。同时企业也可通过其企亿部来筹集资金，如筹集企业员工个人存款。员工以其个人存款投入企业运营，让员工成为企业主人，一则可以调动员工工作热情，提高员工工作效率。二则可以帮企业有效管理员工和筹集资金。

　　另一方面，可利用股权进行筹资。如通过深圳证券交易所专门设置小型公司聚集板块——小板，进行上市。如果小微企业无法达到上市门槛，可通过金融租赁方式筹集资金，如杠杆租赁或售后租回等，这样小微企业在自身积累率较低情况下不但同样可以更新先进设备，而且可以把自己有限资金另作他用，有利于企业提高自己资金利用率。同时利用金融租赁进行融资，限制条件少，束也简便易行，这样将其流动性较差物化资产转变为流动性最强现金资产进行使用，变现能力明显增强。美国、德国等发达国家和巴西、韩国等发展国家都在解决小微企业发展问题较好地运用了金融租赁这一手段。还有一些其他方式，如发行小微企业贷款专项金融债券等。

　　第二，降低小微企业融资成本。由于财务杠杆作用，在同样负债规模条件下，负债利息率越高，企业所负担利息费用支出就越多，企业破产危险可能性也随之增大。国外小微企业贷款相比较大企业贷款，利率就差1.5个百分点到2个百分点，而我国大概要高6个百分点到8个百分点，政府可通过为小微企业提供贷款金融机构，进行利息补贴和税收减免来解决一部分问题。

　　第三，设立统一、高效小微企业管理机构和金融机构，并加强、完善对其宏观管理。一些发达国家有完善管理机构，为小微企业健康发展营造出良好外部宏观环境。如日本在通产省设置了小微企业厅；美国设立了永久性联邦机构小微企业管理局；英国贸易工业部设有小微企业服务局。我国目前实际情况是各企业分属于各级政府及各个产业主管部门，管理比较分散。可以把目前涉及小微企业管理职能有关部门进行剥离合并，组建具有综合协调能力权威机构。

　　另外，需建立专门为小微企业服务金融机构，安排一定比例资金用于小微企业融资问题。由于大银行运作成本较高，为了提高效率、节约成本，可以发展非国有小金融机构，为小微企业发展提供全方位金融服务。考虑到我国现实情况，由于设立小额贷款公司不能满足小微企业全部资金需要，加上资本金不足等先天缺陷，可在现有金融机构成立专门小微企业信贷部门，或者调整有些地域性银行信贷投向，突出支持地方重点小微企业。这些在很多银行现已经得到实现。如农业银行在2011年1-10月，小微企业贷款余额增加940多亿元，增幅达20.42%，小微企业贷款增速高于全行各项贷款增速9.17个百分点，高于全行法人客户贷款增速12.68个百分点。包商银行北京沸成立专门信贷部门，为北京市大红门服装批发市场个体工商户和小微企业提供信贷支持。

　　第四，在全国范围内尽快建立小微企业信用评级体系和信用担保体系。信息不对称是导致金融机构难于有效控制小微企业贷款最主要因素。目前，小微企业信用评级主要由银行评级机构进行，但各家银行评级标准不尽一致，社会上更是缺乏权威性企业资信评级机构。政府有关部门要为企业和银行营造良好环境，有必要从法律法规着手，规范社会信用程序，尽快建立统一、社会化和具有权威性小微企业信用评级体系，由此强化和引导小微企业对资信评级重要性认识，推动小微企业管理水平和信用程度提高。

　　另一方面，由于小微企业融资困难在很大程度上是因其信用风险较大，政府要致力于建立和完善小微企业信用担保机制和体系，为小微企业资金融通提供坚强后盾。如建立“小微企信用信息数据库”。除企业财务信息和经营信息外，该数据库还应包括企业上缴税费、为职工购买社保、水电费支付等非财务信息；该数据库可将分散在工商、税务、银行、公、检、法等职能部门企业和个人信用及其他行为记录统一集和处理，实吓用信息资源共享；该数据库信息应满足时效性要求。还要成立相应担保和保险机构，有效控制担保风险。以福建省为例，全省现有40家左右专业担保机构，如福建省科智担保投资有限公司、联信担保有限公司和福建省宏发担保有限公司等。目前全国30个省（市、区）组建为小微企业服务各类信用担保机构已达260个，共筹集担保资金76亿元。

　　第五，加强小微企业间联合。如日本同行业小微企业通过建立事业组合加强联合，在采购、生产、销售、流通等环节，有组织地进行合作；型企业带动小微企业发展，大型企业与小微企业建立长期分工协作关系。

　　第六，与其他政策，如税收政策等相结合，扶持小微企业发展。2011年12月，财政部，国家税务总局联合出台了《解析小微企业所得税优惠政策有关问题通知》，自2012年1月1日-2015年12月31日，对年应纳税所得额低于6万元（含）小型微利企业，其所得减按50%计入应纳税所得额，按20%税率缴纳企业所得税。另外还有提高小微企业增值税营业税起征点、免征22项行政事业性收费等措施。
中投金喆国际投资(北京)有限公司如何解决小微企业融资难？上面就给大家介绍熟知决方法，要想让自己企业走出困境，还是应该从自身上找到问题，加强自身企业管理和发展。走向市场，大胆使用创新金融工具、拓宽筹资渠道、多元化筹资等方式，筹集更多资金。同时国家和政府也要为小微企业发展创造有利环境。惟有如此，小微企业才能得到长远发展。